Pehea e hoʻomaka ai i ka hoʻopukapuka kālā Unit Link
He huahana kālā kaulana nā kulekele i hoʻopili ʻia e nā ʻāpana ma Indonesia, e hoʻohui ana i ka palekana ʻinikua a me ka hoʻopukapuka kālā i loko o hoʻokahi kulekele. No kekahi poʻe, he mea maʻalahi nā kulekele i hoʻopili ʻia e nā ʻāpana: ʻo ka uku wale ʻana i kahi uku maʻamau e hāʻawi i ka palekana ola a hāʻawi pū i ka hiki ke ulu ma o nā mea hoʻopukapuka kālā. Eia nō naʻe, ma muli o ko lākou ʻano "ʻelua-i-hoʻokahi", alakaʻi pinepine nā kulekele i hoʻopili ʻia e nā ʻāpana i nā kuhi hewa—ʻoi aku hoʻi inā kūʻai ʻia me ka ʻole o ka hoʻomaopopo ʻana i kā lākou ʻano kumukūʻai, nā pilikia, a me ka hoʻohana i manaʻo ʻia. Kūkākūkā kēia ʻatikala pehea e hoʻomaka pono ai i ka hoʻopukapuka kālā ʻana i nā kulekele i hoʻopili ʻia e nā ʻāpana, i kēlā me kēia ʻanuʻu, e kōkua iā ʻoe e hoʻoholo i nā hoʻoholo naʻauao.
1. E hoʻomaopopo mua: he aha ka loulou unit?
I ka ʻōlelo maʻalahi, ʻo kahi kulekele i hoʻopili ʻia i ka ʻāpana he huahana ʻinikua ola (i kekahi manawa me kahi mea hoʻokele olakino) kahi i hoʻokaʻawale ʻia ai kahi hapa o ka uku i nā kumukūʻai ʻinikua a ʻo kekahi hapa i hoʻokomo ʻia i loko o nā waihona kālā kūloko o ka ʻoihana ʻinikua (sub-funds). ʻO kēia waiwai hoʻopukapuka ke kumu o ke kālā o kāu kulekele, kahi e loli mau ana ma muli o ka hana o ka mākeke.
Ma muli o ka pili ʻana o nā waihona kālā i hoʻopili ʻia i ka mākeke, ʻaʻole hiki ke hōʻoia ʻia nā hoʻihoʻi. Aia ka hiki ke loaʻa ka loaʻa kālā, akā hiki nō hoʻi ke emi ʻana o ka waiwai, ʻoiai hoʻi i nā waihona liʻiliʻi i hoʻokumu ʻia i ka equity.
2. E hoʻoholo i kāu pahuhopu nui
ʻO ka hana nui loa ma mua o ke kūʻai ʻana i kahi loulou ʻāpana, ʻo ia ke hoʻoholo i kāu mau pahuhopu . E nīnau iā ʻoe iho:
– He aha kaʻu pahuhopu nui no ka palekana (no ka laʻana, ka pale ʻana i koʻu ʻohana i ka wā e make ai)?
– A i ʻole ke ʻimi nei au i nā mea hana hoʻopukapuka maʻemaʻe e alualu ai i nā hoʻihoʻi?
– Pono anei au i ka palekana a makemake au e hoʻopaʻi ʻia i ka mālama kālā ʻana ma o nā uku hoʻēmi?
Inā ʻo kāu pahuhopu nui ka hoʻopukapuka kālā maʻemaʻe, ʻaʻole pinepine nā kulekele i hoʻopili ʻia i nā ʻāpana ke koho kūpono loa ma muli o nā uku kulekele like ʻole. No ka hoʻopukapuka kālā maʻemaʻe, hiki iā ʻoe ke noʻonoʻo i nā waihona kālā like ʻole , nā ETF, a i ʻole nā mea hana ʻē aʻe. ʻOi aku ka kūpono o nā kulekele i hoʻopili ʻia i nā ʻāpana no ka poʻe e hoʻoikaika i ka ʻinikua ola akā makemake i kahi ʻāpana hoʻopukapuka kālā hoʻohui.
3. E hoʻomaopopo i nā ʻāpana kumukūʻai ma nā loulou ʻāpana
He nui nā papa o nā kumukūʻai o nā loulou ʻāpana. ʻO kēia ka ʻāpana a nā mea kuleana e hiki mai ana e nānā ʻole ai. ʻO nā ʻāpana kumukūʻai maʻamau:
1. Nā kumukūʻai kūʻai (i ka hoʻomaka ʻana o ka wā kulekele)
He kiʻekiʻe pinepine ia i nā makahiki mua. ʻO ka hopena, hiki i kāu waiwai kālā ke ulu mālie i ka wā mua, me he mea lā "ʻaʻole i haki ke kaulike."
2. Nā kumukūʻai ʻinikua (kumukūʻai o ka ʻinikua)
Nā uku i uku ʻia no ke ola a me/a i ʻole ka palekana olakino. Hoʻonui pinepine ʻia me ka makahiki.
3. Nā uku hoʻokele a me nā uku hoʻokele
Me nā uku o kēlā me kēia mahina, nā uku hoʻokele waihona kālā hoʻopukapuka, a me nā uku ʻē aʻe e like me nā ʻōlelo kulekele.
4. Nā uku hoʻopiha/hoʻihoʻi/hoʻololi
Hoʻopiʻi kekahi mau huahana i nā uku ke hoʻopiha hou ʻoe, hoʻololi, a unuhi paha i nā kālā.
Ma mua o ke kūʻai ʻana, e noi i kahi kiʻi hoʻohālike pono (manaʻo) a me kahi wehewehe maopopo o nā kumukūʻai. Mai kānalua e noi i ka ʻākena e wehewehe i ka hopena o nā kumukūʻai ma ke kumukūʻai kālā ma lalo o nā kūlana mākeke like ʻole (manaʻolana, kaulike, a pessimistic paha).
4. E hoʻomaopopo i kāu mau pilikia a me ka ʻikepili pilikia
Ma keʻano laulā, hāʻawi nā loulou ʻāpana i kahi koho o nā waihona liʻiliʻi, no ka laʻana:
– Mākeke kālā: haʻahaʻa ka pilikia, ʻoi aku ka paʻa o nā hoʻihoʻi.
– Loaʻa kālā paʻa: pilikia haʻahaʻa-waena, kūpono no nā pahuhopu wā waena.
– Hui ʻia: he hui pū ʻana o nā waihona a me nā palapala hoʻopaʻa.
– Nā waihona: ʻoi aku ka nui o ka pilikia, loaʻa nā hoʻihoʻi kiʻekiʻe i ka wā lōʻihi.
E koho i kahi hoʻokaʻawale e kūlike me kāu ʻikepili pilikia a me ka palena manawa. Inā ʻoluʻolu ʻole ʻoe i ka ʻike ʻana i ka emi ʻana o ka waiwai o kāu hoʻopukapuka kālā, mai koho koke i kahi hapa nui o nā waihona no ka mea ua hoʻowalewale ʻia ʻoe e nā hoʻihoʻi hiki.
5. E koho pono i kāu ʻoihana ʻinikua a me kāna huahana.
ʻAʻole like nā loulou āpau. Pono ʻoe e nānā i kēia mau mea:
– Ka inoa o ka ʻoihana a me ke olakino kālā (RBC, moʻolelo hoʻokō uku koi, lawelawe).
– Ka moakāka o nā pono inikua: ka huina i inikua ʻia, nā ʻōlelo hoʻopiʻi, ka manawa uhi, nā mea i hoʻokoe ʻia.
– Nā koho waihona kālā liʻiliʻi a me kā lākou hana (e hoʻomanaʻo: ʻaʻole ka hana i hala he hōʻoia no ka wā e hiki mai ana, akā hiki ke lilo i mea kuhikuhi).
- Hoʻololi: hiki ke hoʻopiha hou, hoʻololi, hoʻomaha uku, a i ʻole nā palena he nui.
– ʻIke maopopo ʻia o ka uku: ʻo ka maopopo a me ke kūpono o ke ʻano o ka uku, ʻoi aku ka maikaʻi.
E hoʻohālikelike i ka liʻiliʻi he 2-3 mau huahana mai nā ʻoihana like ʻole i loaʻa iā ʻoe kahi hoʻohālikelike kūʻokoʻa.
6. E hoʻoholo i ka uhi ʻinikua kūpono a me nā uku uku
ʻO kahi hewa maʻamau ka koho ʻana i kahi uku kiʻekiʻe loa, e kau ana i kahi kaumaha ma ke kahe kālā . ʻO ke kūpono, pono e uku ʻia nā uku ʻinikua mai kahi kumu kālā paʻa. Ma ke ʻano he alakaʻi kūpono:
– E hōʻoia i loaʻa iā ʻoe kahi waihona kālā pilikia ma mua (3-6 mau mahina o nā lilo, a ʻoi aku paha inā ʻoi aku ka pilikia o nā kūlana).
– Pono e palekana nā uku aie a me nā pono kumu.
– Koho ʻia nā uku mua ma ke ʻano he helu hiki ke uku mau ʻia i ka wā lōʻihi.
No ka huina i ʻinikua ʻia, nui nā mea hoʻolālā kālā e paipai i ka nui o ka loaʻa kālā makahiki, akā ʻo ka helu pololei e pili ana i ke kūlana o ka ʻohana, nā mea hilinaʻi, a me nā pahuhopu palekana (e.g., nā lilo noho ʻohana, ka hoʻonaʻauao ʻana o nā keiki, a i ʻole ka uku ʻana i ka aie).
7. E nānā i nā kiʻi pōmaikaʻi: mai nānā wale i nā helu kiʻekiʻe.
Hāʻawi pinepine nā ʻākena i nā kiʻi waiwai kālā e pili ana i kekahi mau hoʻihoʻi i manaʻo ʻia. Pono ʻoe e noʻonoʻo:
– Nā kuhi hoʻihoʻi i hoʻohana ʻia: he mea maoli anei lākou?
– Ka waiwai kālā i nā makahiki mua: ke emi nei a ulu mālie paha ma muli o nā kumukūʻai kūʻai?
– Aia paha he hiki ʻole i ke kumukūʻai kālā ke lawa e uhi i nā kumukūʻai ʻinikua i ka wā ʻelemakule no laila pono ʻoe e hoʻopiha hou?
– He aha ka hopena inā he emi ʻana o ka mākeke?
E noi i ka ʻākena e hōʻike iā ʻoe i kahi kūlana mālama pono. ʻO ka ʻoi aku o kou mākaukau no ke kūlana ʻino loa, ʻo ka emi ʻana o kou hoʻohoka ʻia ma hope.
8. E hoʻomaopopo i nā lula hoʻopau a me ka wā loiloi kulekele.
Aia maʻamau kahi manawa nānā manuahi (no ka laʻana, 14 mau lā) kahi e hiki ai iā ʻoe ke nānā hou i ke kulekele a hoʻopau iā ia inā ʻaʻole kūpono. E hoʻohana i kēia manawa e:
– E nānā i nā pono, nā mea i hoʻokoe ʻia, a me nā kumukūʻai.
- E nīnau i nā nīnau e pili ana i nā mea e hoʻopilikia nei iā ʻoe.
– E hōʻoia i ka pololei o ka ʻikepili olakino, nā mea pōmaikaʻi, a me ka ʻike pilikino.
Mai hoʻokaʻulua i ka heluhelu ʻana i kāu kulekele. Nui nā pilikia koi e kū mai ana no ka mea ʻaʻole maopopo i nā mea paʻa kulekele nā mea i hoʻokoe ʻia a ʻaʻole hoʻi i hōʻike pono i nā kūlana olakino.
9. E hoʻokele i nā loulou ʻāpana e like me kahi waihona kālā, ʻaʻole nā waihona kālā.
ʻAʻole nā loulou ʻāpana he mau waihona mālama kālā me nā uku paneʻe paʻa. No ka hoʻonui ʻana i nā hoʻihoʻi:
– E nānā hou i kēlā me kēia manawa (e.g. i kēlā me kēia 6-12 mahina) i ka hoʻokaʻawale ʻana o nā kālā a me ka hana o nā waihona liʻiliʻi.
– E hoʻololi i ka wā e loli ai nā pahuhopu a i ʻole nā kūlana mākeke, e like me ke ʻano hana a me ka ʻikepili pilikia (ʻaʻole ma muli o ka hopohopo).
– E noʻonoʻo e hoʻopiha hou inā makemake ʻoe e hoʻonui i kāu ʻāpana hoʻopukapuka me ka ʻole o ka hoʻonui nui ʻana i nā kumukūʻai ʻinikua (ma muli o ka huahana).
Akā e hoʻomanaʻo, ʻo ka hoʻololi pinepine ʻana hiki ke hoʻopaʻa iā ʻoe i ka "market timing" kahi mea hiki ke lilo i mea hōʻino.
10. I ka manawa hea e kūpono ai ke koho ʻana i kahi loulou ʻāpana?
Hiki ke koho ʻia ka loulou ʻāpana inā:
– Pono ʻoe i ka ʻinikua ola a makemake ʻoe i kahi ʻāpana hoʻopukapuka kālā.
– Ua ʻoluʻolu ʻoe me nā loli a hoʻolālā e paʻa i kahi kulekele lōʻihi.
– Maopopo iā ʻoe nā kumukūʻai a ʻaʻole ʻoe e manaʻo i ka "loaʻa koke" i loko o 1-3 mau makahiki.
Ma ka ʻaoʻao ʻē aʻe, ʻaʻole kūpono nā loulou ʻāpana inā ʻoe:
– Makemake e hoʻopukapuka me nā kumukūʻai haʻahaʻa a me ke kūʻokoʻa kiʻekiʻe (ʻoi aku ka kūpono o nā hui kālā/ETF).
– ʻAʻole mākaukau e uku i nā uku lōʻihi.
– Ke manaʻo nei i kekahi mau hopena a i ʻole ke manaʻo nei e piʻi maoli ana ka waiwai kālā.
Pani
ʻO ka hoʻomaka ʻana i kahi hoʻopukapuka kālā i hoʻopili ʻia i ka ʻāpana ʻaʻole ia e pili ana i ke koho ʻana i kahi uku a me ke kau inoa ʻana i kahi kulekele. Pono ʻoe e hoʻomaopopo e hoʻohui nā kulekele i hoʻopili ʻia i ka ʻāpana i ka pale a me ka hoʻopukapuka kālā me kahi ʻano uku a me ka pilikia mākeke. ʻO ke ala maikaʻi loa, ʻo ia ke hoʻonohonoho i nā pahuhopu, loiloi i kou olakino kālā pilikino, hoʻomaopopo i nā kumukūʻai a me nā pono, koho i kahi huahana moakaka, a laila hoʻokele mau i kāu kulekele. Me ke ala kūpono, hiki i nā kulekele i hoʻopili ʻia i ka ʻāpana ke lawelawe ma ke ʻano he mea pale aʻo ia hoʻi e hānai ana i ke kūkulu waiwai hoʻopaʻa ʻia—ma mua o kahi kumu o ka hoka ma muli o nā manaʻolana i kuhi hewa ʻia.
Inā makemake ʻoe, hiki iaʻu ke kōkua iā ʻoe e hana i kahi papa inoa o nā nīnau no kāu ʻākena (nā kumukūʻai, nā pono, nā mea i hoʻokoe ʻia, nā kiʻi, nā hiʻohiʻona pilikia) a i ʻole e kōkua iā ʻoe e hoʻomohala i kahi ʻōnaehana hoʻoholo inā ʻoi aku ka maikaʻi o ka ʻinikua i hoʻopili ʻia ma kahi ʻāpana ma mua o ka ʻinikua kuʻuna + nā waihona like.
