Изчисляване на възвръщаемостта на инвестициите в селскостопански инвестиции
Инвестициите в селското стопанство често се разглеждат като обещаващи, тъй като търсенето на храни е стабилно и нарастващо. Въпреки това, както всяка инвестиция, селското стопанство носи рискове: време, вредители, колебания в цените и дори промени в политиката. Следователно инвеститорите и фермерите се нуждаят от ясни показатели, за да оценят дали даден селскостопански проект е наистина печеливш. Един от най-често използваните показатели е ROI (възвръщаемост на инвестициите). Тази статия разглежда как да се изчисли ROI в селскостопанските инвестиции, компонентите на разходите и приходите, които трябва да се вземат предвид, и практически примери за изчисление, които да помогнат за информирано вземане на инвестиционни решения.
Какво е възвръщаемост на инвестициите?
Възвръщаемостта на инвестициите (ROI) е съотношение, което показва каква печалба (или загуба) е генерирана в сравнение с общия инвестиран капитал. ROI обикновено се изразява като процент, което улеснява сравнението между различните видове инвестиции, включително селскостопански стоки.
Най-общо казано, формулата за възвръщаемост на инвестициите е:
ROI = (Нетна печалба / Обща инвестиция) × 100%
Нетната печалба е приход минус всички разходи, свързани с производството и дейността. Общата инвестиция включва всички разходи, направени за управление на бизнеса през даден период, включително променливи разходи, фиксирани разходи и (ако е приложимо) първоначални разходи, като например закупуване на оборудване.
Защо възвръщаемостта на инвестициите е важна в селското стопанство?
В селското стопанство маржовете на печалба понякога могат да изглеждат големи, когато цените на културите се покачват, но могат да се свият, ако производствените разходи са неконтролирани или добивите намаляват. Възвръщаемостта на инвестициите помага да се отговорят на ключови въпроси:
1. Струва ли си да се управлява този земеделски бизнес?
2. Коя стока е по-печеливша?
3. Кои промени имат най-голямо влияние върху печалбите (цени на торове, труд или продажни цени)?
4. Кога ще бъде върнат капиталът и струва ли си рискът?
Възвръщаемостта на инвестициите (ROI) е полезна и когато искате да търсите финансиране, да кандидатствате за сътрудничество или да подготвите предложение, защото цифрата за ROI прави прогнозите за печалбата по-финансово „видими“.
Компоненти на разходите в селскостопанските инвестиции
За да се изчисли точно възвръщаемостта на инвестициите, разходите трябва да бъдат записани възможно най-подробно. В земеделието разходите обикновено се разделят на три основни категории:
1. Променливи разходи (променят се в зависимост от мащаба на производството)
Променливите разходи ще варират в зависимост от площта на земята, броя на засадените култури или интензивността на обработване. Например:
– Семена или разсад
– Тор (органичен или химичен)
– Пестициди/хербициди/фунгициди
– Ежедневен труд (обработка на земя, засаждане, поддръжка, прибиране на реколтата)
– Разходи за вода/напояване
– Разходи за гориво за помпи или инструменти
– Разходи за опаковане и сортиране (особено градинарство)
2. Фиксирани разходи (относително стабилни за период)
Фиксираните разходи не се променят много, дори ако производството се увеличава или намалява:
– Наем на земя (ако не е ваша собствена земя)
– Данък върху земята
– Заплата на постоянния служител
– Административни разходи, разходи за електричество и охрана
– Амортизационни разходи за оборудване и машини
3. Първоначални инвестиционни разходи (capex)
Това е разход, който обикновено се прави в началото, а ползите са повече от една. сезон на засаждане:
– Закупуване на трактори, култиватори, пръскачки, водна помпа
– Изграждане на оранжерия или оранжерия
– Изграждане, монтаж на кладенци капково напояванеили резервоар
– Склад за обикновено съхранение или хладилно съхранение
При възвръщаемостта на инвестициите (ROI), първоначалните инвестиционни разходи обикновено се включват чрез амортизация, за да се избегне претоварване на изчислението за всеки сезон. Въпреки това, за прости изчисления много фирми включват пълните капиталови разходи, ако периодът на анализ е за един проект.
Компоненти на дохода в селскостопанските инвестиции
Доходът от селското стопанство не винаги е просто „цена на реколтата x обем“. Изчислението може да бъде по-сложно, например:
– Продажби на основни продукти (ориз, царевични зърна, люти чушки, домати и др.)
– Продажба на странични продукти (слама, люспи, листа, компост, семена)
– Приходи от клас на продукта (клас A, B, C с различни цени)
– Договор за покупка (с купувач), който осигурява сигурност на цената
Най-важното е да използвате реалистични предположения: среден добив на хектар, процент на загуби при сортиране и средна продажна цена (не пикова цена).
Стъпки за изчисляване на възвръщаемостта на инвестициите в селското стопанство
Ето как да изчислите систематично възвръщаемостта на инвестициите:
1. Определете периода на анализ
Например, за сезон на засаждане (3–4 месеца), за година или за производствен цикъл (дълъг животновъден период/ферма).
2. Изчислете общите разходи (общата инвестиция)
Сумирайте променливите разходи + фиксираните разходи + амортизацията/първоначалните инвестиционни разходи според избрания метод.
3. Изчислете общия доход
Нетен обем на реколтата × средна продажна цена, плюс други приходи, ако има такива.
4. Изчислете нетната печалба
Нетна печалба = общи приходи – общи разходи.
5. Въведете във формулата за възвръщаемост на инвестициите
ROI = (нетна печалба / обща инвестиция) × 100%.
Пример за изчисление на възвръщаемостта на инвестициите: Отглеждане на 1 хектар люти чушки
Да предположим, че инвеститор финансира отглеждането на 1 хектар къдрави червени люти чушки за един сезон (приблизително 4 месеца). Приети данни:
Променливи разходи:
– Семена: 3 000 000 рупии
– Торове и хранителни вещества: 12 000 000 рупии
– Пестициди и борба с вредителите: 8 000 000 рупии
- Пластмасов мулч: 6.000.000 XNUMX XNUMX Rp
– Труд (отглеждане, засаждане, поддръжка, прибиране на реколтата): 25 000 000 рупии
– Напояване и гориво: 4 000 000 рупии
– Сортиране и опаковане: 3 000 000 рупии
Общо променливи разходи = 61 000 000 рупии
Фиксирани разходи:
– Наем на земя на сезон: 7 000 000 рупии
– Други оперативни разходи (администрация, местен транспорт): 2 000 000 рупии
Общо фиксирани разходи = 5 500 000 рупии
Обща инвестиция на сезон = 61 000 000 рупии + 9 000 000 рупии = 70 000 000 рупии
Текущ доход:
– Нетен добив: 7.000 кг
– Средна продажна цена: 18 000 рупии/кг
Общ доход = 7 000 × 18 000 = 126 000 000 рупии
Нетна печалба = 126 000 000 рупии – 70 000 000 рупии = 56 000 000 рупии
Възвръщаемост на инвестициите = (56 000 000 / 70 000 000) × 100% = 80%
Това означава, че за един сезон инвестицията носи възвръщаемост от 80% от инвестирания капитал (ако всичко върви по план).
Тълкуване на възвръщаемостта на инвестициите: само числата не са достатъчни
Високата възвръщаемост на инвестициите изглежда привлекателна, но трябва да се разглежда във връзка с други фактори:
1. Производствен риск
Лютите чушки, например, са податливи на болести и колебания в цените. Възвръщаемостта на инвестициите от 80% може да спадне драстично, ако добивите спаднат с 20% или цените паднат с няколко хиляди рупии.
2. Коефициент на оборот на капитала
30% възвръщаемост на инвестициите за 3 месеца може да бъде по-привлекателна от 40% възвръщаемост на инвестициите за 12 месеца, в зависимост от бизнес стратегията. Поради това някои хора изчисляват годишна възвръщаемост на инвестициите.
3. Ликвидност и пазарна сигурност
Възвръщаемостта на инвестициите е добра, но пазарът е труден за усвояване, може да причини загуби поради развалени или свиващи се продукти.
4. Скрити разходи
В селското стопанство често има забравени разходи: повреди по оборудването, разходи за разширение, разходи за заеми, лихви по оборотен капитал и дори разходи за частичен неуспех на реколтата.
Прост анализ на чувствителността
За да получите по-реалистична възвръщаемост на инвестициите, направете малка симулация. Например в случая с чилито по-горе:
– Ако цената падне от 18 000 рупии на 14 000 рупии/кг:
Доход = 7 000 × 14 000 = 98 000 000 индонезийски рупии
Печалба = 98 000 000 – 70 000 000 = 28 000 000 рупии
Възвръщаемост на инвестициите = 40%
– Ако реколтата спадне до 5.500 кг при цена от 18 000 рупии/кг:
Доход = 99 000 000
Печалба = 29 000 000
Възвръщаемост на инвестициите ≈ 41,4%
От това може да се види, че възвръщаемостта на инвестициите (ROI) е много чувствителна към две основни променливи: продажна цена и производителност.
Съвети за увеличаване на възвръщаемостта на инвестициите в селскостопански продукти
Някои практични начини, които често са ефективни:
– Използвайте стриктно отчитане на разходите, за да контролирате разхищението на входящи материали.
– Прилагайте стандартни оперативни процедури за отглеждане, за да намалите риска от неуспех на реколтата.
– Изграждане на маркетингови канали (купувачи, съвременни пазари, партньорства) за стабилизиране на цените.
– Диверсифицирайте стоките или постепенните системи за засаждане, така че доходът да не е „от една реколта“.
– Инвестициите в напояване или оранжерии могат подобряване на постоянството на производството, въпреки че изисква начален капитал.
Затваряне
Изчисляването на възвръщаемостта на инвестициите в селскостопански инвестиции ви помага обективно да оцените жизнеспособността на вашето начинание, вместо просто да разчитате на оценки или краткосрочни ценови тенденции. Ключът към точната възвръщаемост на инвестициите е подробна информация за разходите, реалистични прогнози за добивите и оценка на риска чрез симулации на цени и производителност. Този подход може да направи инвестициите в селскостопански инвестиции по-измерими, устойчиви и привлекателни както за бизнеса, така и за инвеститорите.
Ако желаете, мога да ви помогна да създадете шаблон за изчисляване на възвръщаемостта на инвестициите (табличен формат) за конкретна стока – например ориз, царевица, люти чушки, зеленчукови оранжерии или овощни градини – въз основа на площта на земята и допусканията за разходите във вашия район.
