ຍຸດທະສາດການກະຈາຍຫຼັກຊັບການລົງທຶນ

ຍຸດທະສາດການກະຈາຍຫຼັກຊັບການລົງທຶນ

ການລົງທຶນແມ່ນວິທີທີ່ມີປະສິດທິພາບໃນການເພີ່ມຄວາມຮັ່ງມີ ແລະ ບັນລຸເປົ້າໝາຍທາງດ້ານການເງິນໃນໄລຍະຍາວ. ໜຶ່ງໃນຫຼັກການພື້ນຖານຂອງການຄຸ້ມຄອງການລົງທຶນແມ່ນການກະຈາຍຫຼັກຊັບ. ການກະຈາຍຫຼັກຊັບແມ່ນເຕັກນິກສຳລັບການຫຼຸດຜ່ອນຄວາມສ່ຽງໂດຍການຈັດສັນການລົງທຶນໃນຊັບສິນທີ່ຫຼາກຫຼາຍ. ໃນບົດຄວາມນີ້, ພວກເຮົາຈະປຶກສາຫາລືກ່ຽວກັບຍຸດທະສາດການກະຈາຍຫຼັກຊັບການລົງທຶນ, ເປັນຫຍັງມັນຈຶ່ງສຳຄັນ, ແລະວິທີການເຮັດມັນຢ່າງສະຫຼາດ.

ເປັນຫຍັງການຫຼາກຫຼາຍຈຶ່ງມີຄວາມສຳຄັນ?

ການຫຼາກຫຼາຍການລົງທຶນແມ່ນມີຄວາມສຳຄັນເພາະວ່າໂລກການລົງທຶນເຕັມໄປດ້ວຍຄວາມບໍ່ແນ່ນອນ. ລາຄາຊັບສິນສາມາດປ່ຽນແປງໄດ້ຍ້ອນປັດໃຈຕ່າງໆເຊັ່ນ: ສະພາບເສດຖະກິດ, ນະໂຍບາຍຂອງລັດຖະບານ, ແລະ ຄວາມຮູ້ສຶກຂອງຕະຫຼາດ. ໂດຍການຫຼາກຫຼາຍການລົງທຶນໃນທົ່ວຊັບສິນທີ່ແຕກຕ່າງກັນ, ນັກລົງທຶນສາມາດຫຼຸດຜ່ອນການສູນເສຍໄດ້ຖ້າຊັບສິນໜຶ່ງຫຼຸດລົງໃນມູນຄ່າ. ການຫຼາກຫຼາຍການລົງທຶນຊ່ວຍຫຼຸດຜ່ອນຄວາມສ່ຽງສະເພາະທີ່ກ່ຽວຂ້ອງກັບບໍລິສັດ ຫຼື ອຸດສາຫະກຳສະເພາະ.

ອີງຕາມທິດສະດີຫຼັກຊັບທີ່ທັນສະໄໝທີ່ນຳສະເໜີໂດຍ Harry Markowitz, ການຫຼາກຫຼາຍສາມາດຊ່ວຍໃຫ້ບັນລຸຜົນໄດ້ຮັບທີ່ດີທີ່ສຸດໂດຍການຫຼຸດຜ່ອນຄວາມສ່ຽງໂດຍບໍ່ຫຼຸດຜ່ອນຜົນຕອບແທນທີ່ອາດເກີດຂຶ້ນ. ສາລະສຳຄັນຂອງການຫຼາກຫຼາຍແມ່ນການຊອກຫາການປະສົມປະສານທີ່ແຕກຕ່າງກັນຂອງຊັບສິນທີ່ມີສະຫະສຳພັນຕໍ່າ ຫຼື ແມ່ນແຕ່ທາງລົບ, ດັ່ງນັ້ນຈຶ່ງຫຼຸດຜ່ອນຄວາມສ່ຽງທັງໝົດຂອງຫຼັກຊັບ.

ປະເພດຊັບສິນສຳລັບການກະຈາຍຄວາມສ່ຽງ

ເພື່ອເລີ່ມຕົ້ນການກະຈາຍຄວາມສ່ຽງ, ກ່ອນອື່ນໝົດພວກເຮົາຕ້ອງເຂົ້າໃຈປະເພດຊັບສິນທີ່ມີໃຫ້ລົງທຶນກ່ອນ. ນີ້ແມ່ນບາງປະເພດຊັບສິນຫຼັກໆ:

1. ຫຸ້ນ: ຫຸ້ນສະແດງເຖິງການເປັນເຈົ້າຂອງບາງສ່ວນຂອງບໍລິສັດ. ຫຸ້ນສາມາດໃຫ້ຜົນຕອບແທນສູງ, ແຕ່ພວກມັນກໍ່ມີຄວາມສ່ຽງທີ່ສຳຄັນເຊັ່ນກັນ. ການຫຼາກຫຼາຍຫຸ້ນສາມາດບັນລຸໄດ້ໂດຍການເລືອກຫຸ້ນຈາກຫຼາຍອຸດສາຫະກຳ ແລະ ຫຼາຍປະເທດ.

2. ພັນທະບັດ: ພັນທະບັດແມ່ນເຄື່ອງມືທາງໜີ້ທີ່ອອກໂດຍລັດຖະບານ ຫຼື ບໍລິສັດຕ່າງໆ. ພວກມັນມັກຈະໃຫ້ຜົນຕອບແທນທີ່ໝັ້ນຄົງກວ່າຮຸ້ນ. ການກະຈາຍພັນທະບັດສາມາດກ່ຽວຂ້ອງກັບພັນທະບັດຂອງລັດຖະບານ, ບໍລິສັດ ຫຼື ຕ່າງປະເທດ.

3. ອະສັງຫາລິມະຊັບ: ການລົງທຶນໃນຂະແໜງອະສັງຫາລິມະຊັບສາມາດເຮັດໄດ້ໂດຍຜ່ານການຊື້ອະສັງຫາລິມະຊັບໂດຍກົງ ຫຼື ຜ່ານເຄື່ອງມືທາງການເງິນເຊັ່ນ: ກອງທຶນລົງທຶນອະສັງຫາລິມະຊັບ (REITs). ອະສັງຫາລິມະຊັບມັກຈະມີຄວາມສຳພັນຕ່ຳກັບຕະຫຼາດຫຼັກຊັບ, ເຊິ່ງສາມາດຊ່ວຍໃຫ້ຫຼັກຊັບມີຄວາມຫຼາກຫຼາຍ.

4. ສິນຄ້າ: ສິນຄ້າເຫຼົ່ານີ້ລວມມີຄຳ, ເງິນ, ນ້ຳມັນ ແລະ ວັດຖຸດິບອື່ນໆ. ສິນຄ້າສາມາດເປັນປະໂຫຍດຫຼາຍສຳລັບການກະຈາຍຄວາມສ່ຽງ ເພາະວ່າພວກມັນມັກຈະມີຄວາມສຳພັນທາງລົບກັບຫຸ້ນ.

5. ກອງທຶນລວມ ແລະ ETFs: ກອງທຶນລວມ ແລະ ກອງທຶນຊື້ຂາຍແລກປ່ຽນ (ETFs) ຊ່ວຍໃຫ້ນັກລົງທຶນສາມາດຊື້ຊັບສິນໄດ້ຫຼາຍລາຍການໃນທຸລະກຳດຽວ. ພວກມັນສາມາດເປັນເຄື່ອງມືການຫຼາກຫຼາຍທີ່ມີປະສິດທິພາບ ເພາະວ່າພວກມັນມີຮຸ້ນ ຫຼື ພັນທະບັດທີ່ແຕກຕ່າງກັນ.

6. ການໃຫ້ກູ້ຢືມແບບ Peer-to-Peer (P2P): ແພລດຟອມການໃຫ້ກູ້ຢືມແບບ P2P ເຊື່ອມຕໍ່ຜູ້ກູ້ຢືມກັບນັກລົງທຶນໂດຍກົງ. ນີ້ແມ່ນວິທີການທີ່ຂ້ອນຂ້າງໃໝ່ໃນການກະຈາຍຄວາມສ່ຽງ, ໂດຍສະເໜີທ່າແຮງສຳລັບຜົນຕອບແທນສູງທີ່ສອດຄ່ອງກັບລະດັບຄວາມສ່ຽງ.

7. ສະກຸນເງິນດິຈິຕອນ: ຊັບສິນດິຈິຕອນເຊັ່ນ Bitcoin ແລະ Ethereum ໃຫ້ທາງເລືອກໃນການຫຼາກຫຼາຍທີ່ເປັນເອກະລັກ, ເຖິງແມ່ນວ່າມັນຈະມີຄວາມສ່ຽງ ແລະ ມີຄວາມຜັນຜວນສູງ.

ຍຸດທະສາດການຫຼາກຫຼາຍໂດຍອີງໃສ່ຂໍ້ມູນຄວາມສ່ຽງ

ນັກລົງທຶນແຕ່ລະຄົນມີລະດັບຄວາມສ່ຽງທີ່ແຕກຕ່າງກັນ. ດັ່ງນັ້ນ, ຍຸດທະສາດການກະຈາຍຄວາມສ່ຽງຄວນໄດ້ຮັບການປັບແຕ່ງໃຫ້ເໝາະສົມກັບຄວາມທົນທານຕໍ່ຄວາມສ່ຽງ, ຈຸດປະສົງການລົງທຶນ, ແລະຂອບເຂດການລົງທຶນຂອງເຂົາເຈົ້າ. ນີ້ແມ່ນວິທີການບາງຢ່າງໂດຍອີງໃສ່ລະດັບຄວາມສ່ຽງ:

1. ນັກລົງທຶນທີ່ລະມັດລະວັງ: ນັກລົງທຶນທີ່ມີຄວາມສ່ຽງຕໍ່າມັກຈະມັກການລົງທຶນທີ່ໝັ້ນຄົງ ແລະ ມີຄວາມສ່ຽງຕໍ່າ. ສຳລັບການກະຈາຍຄວາມສ່ຽງ:

– ສຸມໃສ່ພັນທະບັດຂອງລັດຖະບານ ແລະ ພັນທະບັດຂອງບໍລິສັດທີ່ມີການຈັດອັນດັບສູງ.
- ສ່ວນນ້ອຍໆຂອງຫຼັກຊັບສາມາດຈັດສັນໃຫ້ກັບຮຸ້ນ 'blue chip' ທີ່ມີເງິນປັນຜົນສູງ.
– ລົງທຶນໃນອະສັງຫາລິມະຊັບທີ່ໝັ້ນຄົງ ຫຼື ກອງທຶນລວມອະສັງຫາລິມະຊັບ (REITs).

2. ນັກລົງທຶນລະດັບປານກາງ: ນັກລົງທຶນເຫຼົ່ານີ້ຍັງໃຫ້ຄວາມສຳຄັນກັບຄວາມປອດໄພແຕ່ເຕັມໃຈທີ່ຈະຮັບຄວາມສ່ຽງບາງຢ່າງເພື່ອຜົນຕອບແທນທີ່ສູງຂຶ້ນ.

- ການລວມກັນຂອງຫຸ້ນ ແລະ ພັນທະບັດໃນອັດຕາສ່ວນທີ່ສົມດຸນ (ຕົວຢ່າງ: 60:40).
- ສາມາດເພີ່ມສິນຄ້າເຊັ່ນ: ຄຳ ແລະ ການລົງທຶນໃນອະສັງຫາລິມະສັບ.
- ການຫຼາກຫຼາຍທາງພູມສາດດ້ວຍຮຸ້ນສາກົນ ຫຼື ETFs.

3. ນັກລົງທຶນທີ່ຮຸກຮານ: ນັກລົງທຶນທີ່ມີຄວາມສ່ຽງສູງຜູ້ທີ່ຊອກຫາການເຕີບໂຕຂອງທຶນສູງສຸດ.

- ສ່ວນໃຫຍ່ຂອງຫຼັກຊັບແມ່ນຖືກຈັດສັນໃຫ້ກັບຮຸ້ນ, ລວມທັງຮຸ້ນການເຕີບໂຕ ແລະ ຮຸ້ນເຕັກໂນໂລຢີ.
- ເພີ່ມການລົງທຶນໃນຊັບສິນທີ່ມີຄວາມສ່ຽງສູງເຊັ່ນ: ອະສັງຫາລິມະສັບ, ເງິນດິຈິຕອນ, ແລະ ການໃຫ້ກູ້ຢືມແບບ P2P.
– ໃຊ້ຍຸດທະສາດຕ່າງໆເຊັ່ນ 'ການໝູນວຽນຂະແໜງການ' ເພື່ອໃຊ້ປະໂຫຍດຈາກແນວໂນ້ມຂອງຕະຫຼາດ.

ຂັ້ນຕອນໃນການສ້າງຜົນງານທີ່ຫຼາກຫຼາຍ

1. ການວິເຄາະຕົນເອງ ແລະ ເປົ້າໝາຍການລົງທຶນ: ເລີ່ມຕົ້ນດ້ວຍການປະເມີນຄວາມທົນທານຕໍ່ຄວາມສ່ຽງ, ເປົ້າໝາຍການລົງທຶນ, ແລະ ໄລຍະເວລາການລົງທຶນ. ທ່ານກຳລັງຊອກຫາລາຍໄດ້ທີ່ໝັ້ນຄົງ ຫຼື ການເຕີບໂຕຂອງທຶນໄລຍະຍາວບໍ? ກຳນົດເປົ້າໝາຍຂອງທ່ານຢ່າງຊັດເຈນ.

2. ເລືອກການຈັດສັນຊັບສິນ: ອີງຕາມການວິເຄາະຕົນເອງ, ກຳນົດການຈັດສັນຊັບສິນທີ່ເໝາະສົມ. ຕົວຢ່າງ, ນັກລົງທຶນທີ່ມີລະດັບປານກາງອາດຈະຈັດສັນຮຸ້ນ 70%, ພັນທະບັດ 20%, ແລະສິນຄ້າ 10%.

3. ເລືອກເຄື່ອງມືການລົງທຶນ: ເລືອກຮຸ້ນ, ພັນທະບັດ, ກອງທຶນລວມ, ETFs ແລະຊັບສິນອື່ນໆທີ່ສອດຄ່ອງກັບການຈັດສັນທີ່ທ່ານຕ້ອງການ. ໃຊ້ການວິເຄາະພື້ນຖານ ແລະ ດ້ານວິຊາການເພື່ອເລືອກຊັບສິນທີ່ມີທ່າແຮງສຳລັບຜົນຕອບແທນທີ່ດີທີ່ສຸດ.

4. ການກະຈາຍຄວາມສ່ຽງສະເພາະ: ຕົວຢ່າງ, ຖ້າທ່ານເລືອກທີ່ຈະລົງທຶນ 70% ໃນຮຸ້ນ, ໃຫ້ແນ່ໃຈວ່າຮຸ້ນເຫຼົ່ານັ້ນມາຈາກຫຼາກຫຼາຍຂະແໜງອຸດສາຫະກຳ ແລະ ພູມສາດ. ຢ່າຊື້ຮຸ້ນຈາກບໍລິສັດເຕັກໂນໂລຢີ ຫຼື ພຽງແຕ່ຊື້ຮຸ້ນຈາກປະເທດດຽວ.

5. ຕິດຕາມກວດກາ ແລະ ປັບຕົວ: ການຫຼາກຫຼາຍບໍ່ແມ່ນຂະບວນການທີ່ເກີດຂຶ້ນພຽງຄັ້ງດຽວ. ຕິດຕາມກວດກາປະສິດທິພາບຂອງຫຼັກຊັບຂອງທ່ານຢ່າງຕໍ່ເນື່ອງ ແລະ ປັບການຈັດສັນຊັບສິນຕາມຄວາມຕ້ອງການ. ປັບສົມດຸນຫຼັກຊັບຂອງທ່ານເປັນປະຈຳເພື່ອຮັບປະກັນວ່າມັນສອດຄ່ອງກັບຄວາມສ່ຽງ ແລະ ເປົ້າໝາຍການລົງທຶນຂອງທ່ານ.

6. ນຳໃຊ້ເຕັກໂນໂລຊີ ແລະ ການບໍລິການແບບມືອາຊີບ: ເວທີການລົງທຶນທີ່ທັນສະໄໝ ແລະ ທີ່ປຶກສາຫຸ່ນຍົນສາມາດຊ່ວຍໃຫ້ຫຼັກຊັບຂອງທ່ານຫຼາກຫຼາຍຂຶ້ນໃນລາຄາຕໍ່າ. ນອກຈາກນັ້ນ, ການພິຈາລະນາຄຳແນະນຳຂອງທີ່ປຶກສາດ້ານການເງິນມືອາຊີບຍັງສາມາດເປັນປະໂຫຍດໄດ້.

ຄວາມຜິດພາດທີ່ຈະຫຼີກເວັ້ນ

1. ການກະຈາຍຄວາມສ່ຽງຫຼາຍເກີນໄປ: ການກະຈາຍຄວາມສ່ຽງຫຼາຍເກີນໄປສາມາດຫຼຸດຜ່ອນຜົນຕອບແທນທີ່ອາດເກີດຂຶ້ນ ແລະ ເຮັດໃຫ້ການຄຸ້ມຄອງຫຼັກຊັບມີຄວາມສັບສົນຫຼາຍຂຶ້ນ. ສຸມໃສ່ຄຸນນະພາບຫຼາຍກວ່າປະລິມານ.

2. ບໍ່ສົນໃຈສະຫະສຳພັນ: ມັນເປັນສິ່ງສຳຄັນທີ່ຈະຕ້ອງເອົາໃຈໃສ່ກັບສະຫະສຳພັນລະຫວ່າງຊັບສິນ. ການຫຼາກຫຼາຍຈະມີປະສິດທິພາບໜ້ອຍລົງຖ້າຊັບສິນມີຄວາມສຳພັນສູງ.

3. ບໍ່ໄດ້ມີການປັບສົມດຸນຄືນໃໝ່: ຕະຫຼາດມີການປ່ຽນແປງ, ແລະ ການຈັດສັນຊັບສິນໃນຫຼັກຊັບສາມາດປ່ຽນແປງໄດ້ຕະຫຼອດເວລາ. ການບໍ່ປັບສົມດຸນຄືນໃໝ່ສາມາດນຳໄປສູ່ການຮັບຄວາມສ່ຽງຫຼາຍກວ່າທີ່ຕ້ອງການ.

ສະຫຼຸບ

ການຫຼາກຫຼາຍການລົງທຶນແມ່ນສິ່ງສຳຄັນຂອງການຄຸ້ມຄອງຄວາມສ່ຽງໃນການລົງທຶນ. ໂດຍການຈັດສັນເງິນທຶນໃນຊັບສິນທີ່ບໍ່ກ່ຽວຂ້ອງກັນຫຼາກຫຼາຍຊະນິດ, ນັກລົງທຶນສາມາດຫຼຸດຜ່ອນຄວາມສ່ຽງ ແລະ ເພີ່ມຜົນຕອບແທນທີ່ອາດເກີດຂຶ້ນໄດ້. ຍຸດທະສາດການຫຼາກຫຼາຍການລົງທຶນທີ່ຖືກຕ້ອງຕ້ອງສອດຄ່ອງກັບຄວາມສ່ຽງ, ຈຸດປະສົງການລົງທຶນ ແລະ ໄລຍະເວລາການລົງທຶນຂອງທ່ານ.

ຈົ່ງຈື່ໄວ້ວ່າບໍ່ມີການຮັບປະກັນໃດໆໃນການລົງທຶນ, ແລະທຸກໆການຕັດສິນໃຈຄວນອີງໃສ່ການວິເຄາະຢ່າງລະອຽດ ແລະ ການພິຈາລະນາຢ່າງລະອຽດ. ດ້ວຍການວາງແຜນທີ່ເໝາະສົມ ແລະ ການຄຸ້ມຄອງທີ່ລະມັດລະວັງ, ການຫຼາກຫຼາຍຫຼັກຊັບສາມາດເປັນເຄື່ອງມືທີ່ມີປະສິດທິພາບຫຼາຍໃນການບັນລຸເປົ້າໝາຍທາງດ້ານການເງິນໄລຍະຍາວ.