ຍຸດທະສາດການຈັດສັນຊັບສິນໃນການລົງທຶນ

ຍຸດທະສາດການຈັດສັນຊັບສິນໃນການລົງທຶນ

ການລົງທຶນແມ່ນວິທີທີ່ມີປະສິດທິພາບໃນການເພີ່ມຄວາມຮັ່ງມີ ແລະ ບັນລຸເປົ້າໝາຍທາງດ້ານການເງິນໄລຍະຍາວ. ໜຶ່ງໃນກຸນແຈສຳຄັນໃນການລົງທຶນທີ່ປະສົບຜົນສຳເລັດແມ່ນການຈັດຕັ້ງປະຕິບັດຍຸດທະສາດການຈັດສັນຊັບສິນທີ່ເໝາະສົມ. ການຈັດສັນຊັບສິນແມ່ນຂະບວນການແບ່ງຫຼັກຊັບການລົງທຶນລະຫວ່າງຊັບສິນປະເພດຕ່າງໆ ເຊັ່ນ: ຮຸ້ນ, ພັນທະບັດ ແລະ ຊັບສິນອື່ນໆ ໂດຍມີເປົ້າໝາຍເພື່ອເພີ່ມຜົນຕອບແທນໃຫ້ດີທີ່ສຸດ ແລະ ຄວບຄຸມຄວາມສ່ຽງ.

ເຂົ້າໃຈການຈັດສັນຊັບສິນ

ການຈັດສັນຊັບສິນແມ່ນເຕັກນິກທີ່ນັກລົງທຶນໃຊ້ເພື່ອກຳນົດວິທີການແບ່ງການລົງທຶນຂອງເຂົາເຈົ້າອອກເປັນຊັ້ນສິນຊັບຕ່າງໆໂດຍອີງໃສ່ເປົ້າໝາຍທາງດ້ານການເງິນ, ຄວາມທົນທານຕໍ່ຄວາມສ່ຽງ, ແລະ ໄລຍະເວລາການລົງທຶນ. ແຕ່ລະຊັ້ນສິນຊັບມີລັກສະນະຄວາມສ່ຽງ ແລະ ຜົນຕອບແທນທີ່ແຕກຕ່າງກັນ, ສະນັ້ນການລວມຊັ້ນສິນຊັບທີ່ຫຼາກຫຼາຍເຫຼົ່ານີ້ເຂົ້າກັນຄາດວ່າຈະຊ່ວຍເພີ່ມປະສິດທິພາບຂອງຫຼັກຊັບໂດຍລວມ.

ຊັບສິນຫຼັກ

1. ຫຸ້ນ (Equities): ນີ້ແມ່ນການລົງທຶນໃນຮູບແບບຂອງການເປັນເຈົ້າຂອງຮຸ້ນໃນບໍລິສັດມະຫາຊົນ. ຫຸ້ນມັກຈະໃຫ້ຜົນຕອບແທນທີ່ມີທ່າແຮງສູງ, ແຕ່ກໍ່ມີຄວາມສ່ຽງສູງກວ່າເມື່ອທຽບກັບຊັບສິນອື່ນໆ. ລາຄາຫຸ້ນສາມາດປ່ຽນແປງໄດ້ຢ່າງຫຼວງຫຼາຍໃນໄລຍະສັ້ນເນື່ອງຈາກຫຼາຍປັດໃຈ, ລວມທັງຜົນປະກອບການຂອງບໍລິສັດ, ສະພາບເສດຖະກິດ, ແລະ ຄວາມຮູ້ສຶກຂອງຕະຫຼາດ.

2. ພັນທະບັດ: ເຫຼົ່ານີ້ແມ່ນເຄື່ອງມືທາງໜີ້ທີ່ອອກໂດຍລັດຖະບານ ຫຼື ບໍລິສັດຕ່າງໆ. ໂດຍພື້ນຖານແລ້ວນັກລົງທຶນພັນທະບັດຈະໃຫ້ກູ້ຢືມເງິນແກ່ຜູ້ອອກພັນທະບັດດ້ວຍຄວາມຫວັງວ່າຈະໄດ້ຮັບການຈ່າຍດອກເບ້ຍເປັນໄລຍະ ແລະ ຜົນຕອບແທນຂອງເງິນຕົ້ນທຶນເມື່ອຄົບກຳນົດ. ເຖິງແມ່ນວ່າພັນທະບັດໂດຍທົ່ວໄປແລ້ວຖືວ່າປອດໄພກວ່າຮຸ້ນ, ແຕ່ພວກມັນຍັງມີຄວາມສ່ຽງ, ໂດຍສະເພາະທີ່ກ່ຽວຂ້ອງກັບຄວາມສ່ຽງດ້ານສິນເຊື່ອ ແລະ ອັດຕາດອກເບ້ຍ.

3. ເງິນສົດ ແລະ ສິນຄ້າທຽບເທົ່າເງິນສົດ: ເຫຼົ່ານີ້ແມ່ນຊັບສິນທີ່ມີສະພາບຄ່ອງຫຼາຍທີ່ສຸດ, ລວມທັງເງິນສົດ ແລະ ເຄື່ອງມືຕະຫຼາດເງິນ. ໃນຂະນະທີ່ພວກມັນໃຫ້ຜົນຕອບແທນຕໍ່າຫຼາຍ ຫຼື ແມ່ນແຕ່ສູນ, ຊັບສິນເຫຼົ່ານີ້ໃຫ້ຄວາມຍືດຫຍຸ່ນ ແລະ ຄວາມປອດໄພເພາະວ່າພວກມັນສາມາດເຂົ້າເຖິງໄດ້ງ່າຍໃນເວລາອັນສັ້ນ.

4. ຊັບສິນທາງເລືອກ: ສິ່ງເຫຼົ່ານີ້ລວມມີອະສັງຫາລິມະສັບ, ສິນຄ້າ, ກອງທຶນລວມ, ກອງທຶນປ້ອງກັນຄວາມສ່ຽງ, ແລະອື່ນໆ. ຊັບສິນທາງເລືອກສາມາດສະເໜີການຫຼາກຫຼາຍເພີ່ມເຕີມໃຫ້ກັບຫຼັກຊັບ ແລະບາງຄັ້ງສັນຍາວ່າຈະໃຫ້ຜົນຕອບແທນທີ່ເປັນເອກະລັກເມື່ອທຽບກັບຊັ້ນຊັບສິນແບບດັ້ງເດີມ.

ຄວາມສຳຄັນຂອງການຈັດສັນຊັບສິນ

ຜົນປະໂຫຍດຕົ້ນຕໍຂອງການຈັດສັນຊັບສິນແມ່ນການຫຼາກຫຼາຍ. ໂດຍບໍ່ເອົາໄຂ່ທັງໝົດຂອງທ່ານໃສ່ໃນກະຕ່າດຽວ, ນັກລົງທຶນສາມາດຫຼຸດຜ່ອນຄວາມສ່ຽງທີ່ເກີດຂື້ນຈາກຜົນງານທີ່ບໍ່ດີຂອງຊັບສິນສະເພາະໜຶ່ງ ຫຼື ສອງສາມຢ່າງ. ການຫຼາກຫຼາຍຊ່ວຍໃຫ້ການຈັດລຽງຄວາມສ່ຽງ ແລະ ຜົນຕອບແທນໄດ້ຢ່າງມີປະສິດທິພາບຫຼາຍຂຶ້ນ.

ຈຸດສຳຄັນບາງຢ່າງທີ່ອະທິບາຍເຖິງຄວາມສຳຄັນຂອງການຈັດສັນຊັບສິນລວມມີ:

1. ການເພີ່ມຜົນຕອບແທນໃຫ້ດີທີ່ສຸດ: ການຈັດສັນຊັບສິນສາມາດຊ່ວຍໃຫ້ນັກລົງທຶນບັນລຸຜົນຕອບແທນສູງສຸດດ້ວຍລະດັບຄວາມສ່ຽງທີ່ຍອມຮັບໄດ້. ການຫຼາກຫຼາຍຊັ້ນຊັບສິນຊ່ວຍໃຫ້ນັກລົງທຶນໄດ້ຮັບຜົນປະໂຫຍດຈາກຕົວຂັບເຄື່ອນຕະຫຼາດທີ່ຫຼາກຫຼາຍ.

2. ການຄຸ້ມຄອງຄວາມສ່ຽງ: ຊັບສິນແຕ່ລະຊັ້ນມີຄວາມສ່ຽງທີ່ແຕກຕ່າງກັນ. ໂດຍການຈັດສັນຊັບສິນໃນທົ່ວຊັ້ນທີ່ແຕກຕ່າງກັນ, ນັກລົງທຶນສາມາດຫຼຸດຜ່ອນຄວາມສ່ຽງໂດຍລວມຂອງຫຼັກຊັບຂອງເຂົາເຈົ້າ. ຕົວຢ່າງ, ເມື່ອຮຸ້ນຫຼຸດລົງ, ພັນທະບັດອາດຈະສ້າງຄວາມໝັ້ນຄົງ.

3. ການສອດຄ່ອງກັບເປົ້າໝາຍທາງດ້ານການເງິນ: ນັກລົງທຶນແຕ່ລະຄົນມີເປົ້າໝາຍທາງດ້ານການເງິນທີ່ແຕກຕ່າງກັນ, ທັງໄລຍະສັ້ນ ແລະ ໄລຍະຍາວ. ການຈັດສັນຊັບສິນຊ່ວຍໃຫ້ບັນລຸເປົ້າໝາຍເຫຼົ່ານີ້ໄດ້ຢ່າງມີປະສິດທິພາບຫຼາຍຂຶ້ນໂດຍການເນັ້ນໜັກໃສ່ການປະສົມປະສານຂອງຊັບສິນທີ່ສອດຄ່ອງກັບຂອບເຂດເວລາ.

4. ການປົກປ້ອງຈາກຄວາມຜັນຜວນຂອງຕະຫຼາດ: ຕະຫຼາດການເງິນມັກຈະມີຄວາມຜັນຜວນ. ການຫຼາກຫຼາຍໂດຍຜ່ານການຈັດສັນຊັບສິນສາມາດເປັນບ່ອນປ້ອງກັນຕໍ່ກັບຄວາມຜັນຜວນໃນໄລຍະສັ້ນ ແລະ ຫຼຸດຜ່ອນຜົນກະທົບຂອງຄວາມບໍ່ແນ່ນອນຂອງຕະຫຼາດ.

ຍຸດທະສາດການຈັດສັນຊັບສິນ

ເພື່ອອອກແບບຍຸດທະສາດການຈັດສັນຊັບສິນທີ່ມີປະສິດທິພາບ, ຕ້ອງໄດ້ປະຕິບັດຕາມຂັ້ນຕອນສຳຄັນຫຼາຍຢ່າງ. ນີ້ແມ່ນບາງຍຸດທະສາດທົ່ວໄປທີ່ນັກລົງທຶນໃຊ້:

1. ການກຳນົດເປົ້າໝາຍການລົງທຶນ

ທຸກໆຍຸດທະສາດການຈັດສັນຊັບສິນຄວນອີງໃສ່ຈຸດປະສົງການລົງທຶນສະເພາະ. ມັນແມ່ນການລົງທຶນເພື່ອການກິນບຳນານ, ການສຶກສາຂອງລູກ, ການອອມເງິນເພື່ອຊື້ເຮືອນ, ຫຼືສິ່ງອື່ນໃດ? ການກຳນົດຈຸດປະສົງການລົງທຶນຂອງທ່ານສາມາດໃຫ້ທິດທາງທີ່ຊັດເຈນສຳລັບການເລືອກຊັ້ນສິນຊັບ ແລະ ຍຸດທະສາດທີ່ເໝາະສົມ.

2. ການປະເມີນຄວາມທົນທານຕໍ່ຄວາມສ່ຽງ

ນັກລົງທຶນແຕ່ລະຄົນມີລະດັບຄວາມສະບາຍໃຈທີ່ແຕກຕ່າງກັນກັບຄວາມສ່ຽງ. ການທົນທານຕໍ່ຄວາມສ່ຽງແມ່ນການວັດແທກຄວາມຜັນຜວນຂອງມູນຄ່າການລົງທຶນທີ່ນັກລົງທຶນສາມາດທົນໄດ້ໂດຍບໍ່ຮູ້ສຶກບໍ່ສະບາຍໃຈ. ປັດໄຈຕ່າງໆເຊັ່ນ: ອາຍຸ, ລາຍໄດ້, ຜູ້ທີ່ຢູ່ໃນຄວາມດູແລ, ແລະ ຄວາມມັກສ່ວນຕົວຈະມີອິດທິພົນຕໍ່ຄວາມທົນທານຕໍ່ຄວາມສ່ຽງຂອງບຸກຄົນ.

3. ການຫຼາກຫຼາຍ

ການຫຼາກຫຼາຍການລົງທຶນຂະຫຍາຍໄປນອກເໜືອຈາກການຈັດສັນລະຫວ່າງຫຸ້ນ ແລະ ພັນທະບັດ, ແຕ່ຍັງລວມເຖິງພາຍໃນແຕ່ລະຊັ້ນຊັບສິນ. ຕົວຢ່າງ, ໃນຫຼັກຊັບ, ການຫຼາກຫຼາຍການລົງທຶນອາດຈະກວມເອົາຂະແໜງອຸດສາຫະກຳ ແລະ ຂະໜາດບໍລິສັດຕ່າງໆ (ທຶນໃຫຍ່, ທຶນກາງ, ແລະ ທຶນນ້ອຍ). ໃນພັນທະບັດ, ການຫຼາກຫຼາຍການລົງທຶນອາດຈະກວມເອົາພັນທະບັດຂອງລັດຖະບານ, ບໍລິສັດ, ແລະ ພັນທະບັດສາກົນ.

4. ການດຸ່ນດ່ຽງຄືນໃໝ່

ຕະຫຼາດການເງິນມີການປ່ຽນແປງ, ແລະມູນຄ່າຂອງຊັ້ນສິນຊັບໃນຫຼັກຊັບຂອງທ່ານຈະປ່ຽນແປງໄປຕາມການເວລາ. ການດຸ່ນດ່ຽງຄືນແມ່ນຂະບວນການປັບປຸງສ່ວນປະສົມສິນຊັບພາຍໃນຫຼັກຊັບເພື່ອຮັກສາການຈັດສັນເບື້ອງຕົ້ນທີ່ຕ້ອງການ. ສິ່ງນີ້ສາມາດເຮັດໄດ້ເປັນໄລຍະ, ຕົວຢ່າງ, ປີລະຄັ້ງ, ຫຼືອີງຕາມເງື່ອນໄຂສະເພາະ.

5. ຍຸດທະສາດແບບ passive ທຽບກັບ ຍຸດທະສາດແບບ active

ມີສອງວິທີການຫຼັກໃນການຄຸ້ມຄອງຫຼັກຊັບ: ແບບ passive ແລະ active.

– ຍຸດທະສາດແບບ passive: ອັນນີ້ກ່ຽວຂ້ອງກັບການຊື້ ແລະ ຖືຊັບສິນໂດຍອີງໃສ່ການຈັດສັນເບື້ອງຕົ້ນໂດຍບໍ່ມີການປ່ຽນແປງເລື້ອຍໆ. ເປົ້າໝາຍແມ່ນເພື່ອສະທ້ອນເຖິງປະສິດທິພາບຂອງຕະຫຼາດໂດຍລວມ. ຕົວຢ່າງທີ່ນິຍົມຂອງຍຸດທະສາດນີ້ລວມມີການລົງທຶນໃນກອງທຶນດັດຊະນີ ຫຼື ກອງທຶນຊື້ຂາຍແລກປ່ຽນ (ETFs).

– ຍຸດທະສາດທີ່ມີການເຄື່ອນໄຫວ: ອັນນີ້ກ່ຽວຂ້ອງກັບການເລືອກຫຸ້ນ ຫຼື ຊັບສິນອື່ນໆທີ່ມີເປົ້າໝາຍເພື່ອໃຫ້ມີປະສິດທິພາບດີກວ່າຕະຫຼາດ. ຜູ້ຈັດການຫຼັກຊັບທີ່ມີການເຄື່ອນໄຫວຈະດຳເນີນການຄົ້ນຄວ້າຢ່າງກວ້າງຂວາງ ແລະ ມັກຈະເຮັດການປັບຕົວໂດຍອີງໃສ່ການວິເຄາະຕະຫຼາດ ແລະ ເສດຖະກິດ.

6. ການພິຈາລະນາດ້ານພາສີ

ພາສີສາມາດສົ່ງຜົນກະທົບຢ່າງຫຼວງຫຼາຍຕໍ່ຜົນຕອບແທນຈາກການລົງທຶນ. ການເຂົ້າໃຈຜົນສະທ້ອນດ້ານພາສີຂອງຊັບສິນຕ່າງໆ ແລະ ການນຳໃຊ້ບັນຊີທີ່ມີປະສິດທິພາບດ້ານພາສີ ເຊັ່ນ Roth IRA ໃນສະຫະລັດ ຫຼື ຜະລິດຕະພັນທີ່ຄ້າຍຄືກັນໃນປະເທດອື່ນໆ ສາມາດຊ່ວຍເພີ່ມຜົນຕອບແທນສະສົມໄດ້.

ການສຶກສາກໍລະນີ: ການຈັດສັນຊັບສິນສຳລັບການລົງທຶນເພື່ອການເກສີຍນ

ໂປຣໄຟລ໌ນັກລົງທຶນ:

– ອາຍຸ: 35 ປີ
- ລາຍໄດ້ຕໍ່ປີ: 70,000 ໂດລາ
- ໄລຍະເວລາລົງທຶນ: 30 ປີ
– ຈຸດປະສົງ: ເພື່ອເກັບກຳກອງທຶນບຳນານ
- ຄວາມທົນທານຕໍ່ຄວາມສ່ຽງ: ປານກາງ

ຍຸດທະສາດການຈັດສັນ:

1. ຮຸ້ນ (ຫຸ້ນສ່ວນ) – 60% :
– ຮຸ້ນຂະໜາດໃຫຍ່: 30%
– ຮຸ້ນຂະໜາດກາງ ແລະ ຂະໜາດນ້ອຍ: 20%
– ຮຸ້ນສາກົນ: 10%

2. ພັນທະບັດ – 30% :
– ພັນທະບັດລັດຖະບານ: 15%
– ພັນທະບັດບໍລິສັດ: 10%
– ພັນທະບັດສາກົນ: 5%

3. ເງິນສົດ ແລະ ສິນຄ້າທຽບເທົ່າເງິນສົດ (ເງິນສົດ ແລະ ສິນຄ້າທຽບເທົ່າເງິນສົດ) – 5%

4. ຊັບສິນທາງເລືອກ – 5% :
- ອະສັງຫາລິມະຊັບ ຫຼື ກອງທຶນລວມອະສັງຫາລິມະຊັບ

ການປັບລາຄາປະຈຳປີ:

ໃນແຕ່ລະປີ, ນັກລົງທຶນສາມາດປັບສົມດຸນຄືນໃໝ່ເພື່ອຮັບປະກັນວ່າຊັບສິນແຕ່ລະຊັ້ນຍັງຄົງສອດຄ່ອງກັບການຈັດສັນເປົ້າໝາຍຂອງເຂົາເຈົ້າ. ຕົວຢ່າງ, ຖ້າຮຸ້ນມີປະສິດທິພາບດີເປັນພິເສດ ແລະ ປະຈຸບັນເປັນຕົວແທນ 70% ຂອງຫຼັກຊັບ, ນັກລົງທຶນຈະຂາຍຮຸ້ນບາງອັນ ແລະ ຊື້ພັນທະບັດ ຫຼື ຊັບສິນທາງເລືອກເພື່ອກັບຄືນສູ່ການຈັດສັນທີ່ຕ້ອງການເດີມ.

ສະຫຼຸບ

ການຈັດສັນຊັບສິນແມ່ນອົງປະກອບທີ່ສຳຄັນຂອງຍຸດທະສາດການລົງທຶນໄລຍະຍາວ. ໂດຍການເຂົ້າໃຈຈຸດປະສົງຂອງການລົງທຶນ, ການທົນທານຕໍ່ຄວາມສ່ຽງ, ແລະ ການຫຼາກຫຼາຍ, ນັກລົງທຶນສາມາດສ້າງຫຼັກຊັບທີ່ໝັ້ນຄົງກວ່າທີ່ມີທ່າແຮງທີ່ຈະສ້າງຜົນຕອບແທນທີ່ຕ້ອງການ. ກຸນແຈສູ່ຄວາມສຳເລັດແມ່ນຄວາມພາກພຽນໃນການຈັດຕັ້ງປະຕິບັດ ແລະ ການປັບການຈັດສັນໂດຍອີງໃສ່ສະພາບການຕະຫຼາດ ແລະ ເປົ້າໝາຍທາງດ້ານການເງິນທີ່ປ່ຽນແປງ.

ການຮັບຮອງເອົາວິທີການທີ່ມີລະບຽບວິໄນໃນການຈັດສັນຊັບສິນຊ່ວຍໃຫ້ນັກລົງທຶນສາມາດນຳທາງຄວາມຜັນຜວນຂອງຕະຫຼາດດ້ວຍຄວາມໝັ້ນໃຈຫຼາຍຂຶ້ນ ແລະ ບັນລຸເປົ້າໝາຍທາງດ້ານການເງິນໄລຍະຍາວຂອງເຂົາເຈົ້າ.